An Empirical Research in Accounting Policy after the Japanese Bubble Economy

日本泡沫经济后会计政策的实证研究

• 批准号: 08453021
• 负责人: HOSHINO Yuta
• 金额: $ 2.69万
• 依托单位: Hirosaki University
• 依托单位国家: 日本
• 项目类别: Grant-in-Aid for Scientific Research (B)
• 财政年份: 1996
• 资助国家: 日本
• 起止时间: 1996 至 1998
• 项目状态: 已结题
• 来源: https://kaken.nii.ac.jp/grant/KAKENHI-PROJECT-08453021/
• 关键词: earnings management; real smoothing; artificial smoothing; accounting policy; stock market; income-smoothing; accounting discretionary; accruals; 会計手続選択; 経営者インセンティブ; エージェンシ理論; 利益数値制御; 実体的裁量行動; 会計的裁量行動; 会計方法選択; 企業の会計政策; 収益性の高い企業; 収益性の低い企業

This paper aims to examine reasons and incentives for Japanese firms' choice in accounting methods and the process of it, and to propose the economic and accounting implication behind their accounting choice. To construct the research hypothesis, the Japanese and the U.S.papers related to accounting policies were explored and some problems in the existing hypotheses were found before the 1998 year. In the last year, namely 1998, accounting methods for securities held in the firm and allowances for retirement payment are hand-selected from the financial statements as for the stock crush year of 1990 and the four later year of 1994, and the accounting discretionary behavior of Japanese firms are descriptively analyzed. Although the final empirical test is ongoing, corporate manager are expected to manage the accounting accrual, that are the difference between cash flows and reported income numbers, and manipulate the reported income.The result of the empirical tests support the earnings management hypothesis suggesting that corporate managers make income-decreasing accruals. In addition to providing evidence that corporate managers manage earnings, the results of this study may prove useful to accounting researchers.

本文旨在探讨日本企业选择会计方法及其过程的原因和动机，并提出其会计选择背后的经济和会计含义。为了构建研究假设，对日本和美国有关会计政策的论文进行了探索，发现了1998年之前现有假设中的一些问题。在最后一年，即1998年，公司持有的证券和退休金津贴的会计方法是根据1990年股市暴跌年度和1994年之后的四年的财务报表手工选择的，会计自由裁量行为对日本企业进行了描述性分析。尽管最终的实证检验仍在进行中，但企业管理者预计会管理应计会计（即现金流量与报告收入数字之间的差额），并操纵报告收入。实证检验的结果支持盈余管理假设，表明企业管理者的应计收入会减少。除了提供企业管理者管理收益的证据之外，这项研究的结果可能对会计研究人员有用。

项目成果

星野優太: "報告利益における経営者インセンティブ(その1)" 企業会計. 50・1. 174-176 (1998)

星野雄太：“报告利润中的管理激励（第 1 部分）”公司会计 50・1（1998）。

星野優太: "報告利益における経営者インセンティブ(その1)" 企業会計. 50-1. 174-176 (1998)

Yuta Hoshino：“报告利润中的管理激励（第 1 部分）”公司会计 50-1（1998）。

吉田和生: "退職給与引当金による発生項目と株価に関する考察" 南山経営研究. 13・1. 151-158 (1998)

吉田和夫：“对退休金和股票价格产生的项目的考虑”南山管理研究13・1（1998）。

Kazuo Yoshida: "Corporate pensioin funding and stock prices in Japan" Nagoya City University Working Paper. No.207. 1-21 (1997)

Kazuo Yoshida：“日本的企业养老金融资和股票价格”名古屋市立大学工作论文。

星野優太: "報告利益における経営者インセンティブ(その2)" 企業会計. 50-2. 174-176 (1998)

Yuta Hoshino：“报告利润中的管理激励（第 2 部分）”公司会计 50-2（1998）。